Во время охоты граф де Муи пытается предупредить Ла Моля и Коконнаса о провале плана бегства Генриха в Наварру, но безуспешно - друзья схвачены. Карл испытывает приступы острой боли, причина которых становится ясна, когда найден мёртвым его любимый пес Актеон. Используя похищенную Морвелем восковую фигурку, Екатерина обвиняет Ла Моля в заговоре против Карла. Генрих Наваррский просит короля спрятать его в Винсентской тюрьме, где уже находятся жертвы дворцовых интриг Ла Моль и Коконнас.
В надежде найти оправдание своему злодеянию, Екатерина зовёт к себе Рене, но он отказывает королеве и покидает Лувр. Понимая неизбежность своей кончины, Карл приходит проститься к возлюбленной и своему сыну, которому никогда не стать наследником престола. Благодаря Карлу, Генрих Наваррский скрывается в Винсентском замке от преследований королевы-матери. Екатерина представляет дело о восковой фигурке, как результат заговора Ла Моля и Генриха Наваррского против короля. Карл соглашается с планом матери, поскольку знает имя настоящего отравителя. Подкупив начальника тюрьмы, Маргарита Наваррская добивается свидания с возлюбленным. Покинутая Генрихом Шарлота заявляет, что отныне она стала врагом Маргариты. В пыточном зале Винсентской тюрьмы начинается дознание по делу Ла Моля и Коконнаса.
Маргарита просит у Карла помиловать Ла Моля и Коконнаса, но получает отказ. Вместе с Генриеттой она решает пожертвовать своими драгоценностями для подкупа начальника Винсентской тюрьмы. Королевский прокурор ставит Ла Моля перед выбором: восковая фигурка использовалась им для любовной ворожбы королевы, либо в качестве порчи королю Карлу IX. Не в силах предать Маргариту, он подписывает себе и Коконасу смертный приговор. Той же ночью, охваченный страстью Генрих проникает в покои Маргариты. Испытывая чувство вины перед Ла Молем, Маргарита пытается наложить на себя руки. Сбывается пророчество Морвеля, который получает пулю в спину при попытке бегства из Лувра…
Мэтр Кабош имитирует пытку, не причиняя Коконнасу боли. Ла Моль испытывает страшные муки после "испанского сапога". Маргарита не оставляет попыток уговорить короля отпустить любимого. Накануне казни палач Кабош не может уснуть. Придя в сознание, Карл рассказывает Маргарите, что их мать Екатерина виновна в его страданиях. Он намерен передать корону Франции Генриху Наваррскому…
После продолжительной болезни в страшных муках умирает король Карл IX. Маргарита забирает из его покоев отравленную книгу, чтобы покончить с собой, но Генрих Наваррский успевает её отговорить. На городской площади в полдень казнят Коконаса и Ла Моля. Обманув охранника, Генрих Наваррский бежит из Парижа. Марго просит совета у мэтра Рене, который наперёд знает судьбы всех королей Франции…
